Облигации — Привлечение финансирования на публичном долговом рынке

Преимущества

Предварительное финансовое планирование
На этапе подготовки займа эмитенту предоставляется полная схема расходов в процессе выпуска и обращения облигаций
Поддержка эмитента
ПСБ полностью координирует действия всех участников облигационного займа
Комплексное обслуживание
Эмитент может воспользоваться всеми услугами по организации и сопровождению займа
Опытная команда
Разработчики эмиссионной документации и организации долгового финансирования вместе с аналитиками, которые помогут с маркетингом и позиционированием

Преимущества облигаций как инструмента заимствования

Стоимость ниже, а сроки следующих публичных заимствований выше
Стоимость зависит от параметров конкретного инструмента и репутации эмитента, его кредитной истории на фондовом рынке. При правильном обслуживании и погашении облигаций стоимость следующих заимствований может снизиться, а срок — увеличиться
Заемщик самостоятельно управляет структурой собственного долга
Эмитент может определять:
- цену размещения облигаций и ставки по купонам
- сроки, стоимость и порядок досрочного выкупа или погашения облигаций
Укрепляется публичный имидж на финансовом рынке
Размещение облигаций — публичное событие, которое получает широкий резонанс в СМИ
Снижается стоимость кредитования
У эмитента, который выпустил и добросовестно обслужил облигации, рейтинг выше, чем у кредитных организаций
Нет зависимости от кредитора
Владельцы облигаций не могут давить на эмитента и требовать:
- изменить ставку за использование привлеченных средств
- досрочно исполнить обязательства
- увеличить размер обеспечения
- изменить любые другие параметры, отраженные в эмиссионных документах, ни при каких условиях
Привлечение инвесторов
Публичное размещение облигаций привлекает инвесторов, обеспечивает ликвидность ценных бумаг эмитента и расширяет перечень банков для работы по стандартным кредитным продуктам
Нет требований к залогу
- Для выпуска облигаций не нужен обязательный залог и нет жестких требований к поручителям
- Облигации могут обеспечиваться ипотекой, потребительскими кредитами или бизнес-кредитами
- Объем облигационного займа может ограничиваться уставными документами эмитента
Повышаются сроки заимствования
Срок облигационного займа — от 3 лет

При размещении дебютных облигаций заемщиков с уровнем кредитных рейтингов категории «B» и ниже — 1-2 года
Средства можно тратить на любые цели
Подробного отчета об использовании денег не требуется
Нет риска подделки и хищения облигаций
Облигации выпускаются в виде документов и хранятся в депозитарии